CÔNG TY TNHH HỘI VŨ

BÁO CÁO PHÂN TÍCH KINH DOANH TOÀN DIỆN

Khu B & Trang Trại · Kỳ: 29/09/2025 – 30/01/2026 · Ngày lập: 24/03/2026

1. Tóm tắt điều hành

Doanh thu

~3,00 tỷ đồng

1.138.443,5 kg

Biên gộp

30.3%

~909 triệu đồng

Thu hồi

86.2%

~2,74 tỷ đồng đã thu

Ròng tiền

~842 triệu đồng

Đã thu − Đã trả

Nhận định chung

Kỳ báo cáo ghi nhận doanh thu ~3,00 tỷ đồng trên 1.138.443,5 kg sản phẩm xuất bán. Biên lợi nhuận gộp 30.3% cho thấy hoạt động kinh doanh sinh lời. Tỷ lệ thu hồi đạt 86.2%, với ~439 triệu đồng còn phải thu. Ròng tiền thực tế đạt ~842 triệu đồng — doanh nghiệp đang có dòng tiền dương tốt.

2. Phân tích doanh thu & khách hàng

Cơ cấu doanh thu theo 4 khách hàng chính

Rủi ro tập trung khách hàng

Nam Thăng Long chiếm 37.0% doanh thu — là khách hàng đơn lẻ lớn nhất. Top 2 khách hàng (NTL + YHP) chiếm 68.9% tổng doanh thu. Đây là mức tập trung cao, cần chiến lược đa dạng hóa.

3. Ma trận sản phẩm – khách hàng

Sản phẩm	Khách hàng	Số lượng	Đơn giá (đ/kg)	Doanh thu (đ)	Tỷ trọng
Viên gỗ nén	Nam Thăng Long	369.450 kg	3000	1.110.353.500	37.0%
Pallet dỡ (5 loại)	Yến Hoàng Phát	347.203,5 kg	1500–3000	957.557.750	31.9%
Pallet băm	Cargill	216.030 kg	1750–1920	476.667.500	15.9%
Viên gỗ ép	Cty Sữa AMM	74.220 kg	2900–3100	221.314.000	7.4%
Viên gỗ ép	Cargill	15.710 kg	2750–2870	45.087.700	1.5%
Pallet nguyên chiếc	A Phóng	690 kg	35.000đ/c	23.070.000	0.8%
Củi bạch đàn	Cty Hoa Việt	38.200 kg	1200	45.840.000	1.5%

4. Phân tích lợi nhuận

Tổng doanh thu bán hàng3.003.062.650

(+) VAT đầu ra172.769.413

(−) Chi phí nguyên liệu-2.094.246.700

(−) VAT đầu vào-94.045.140

LỢI NHUẬN GỘP (bao gồm VAT)987.540.223 = ~988 triệu đồng

Phân tích biên lợi nhuận

Biên gộp đạt 30.3% (chưa tính VAT). Sau khi cộng VAT đầu ra và trừ VAT đầu vào, lợi nhuận gộp bao gồm VAT đạt ~988 triệu đồng. Lưu ý: chưa tính chi phí vận chuyển, nhân công, bốc vác, điện, khấu hao — biên ròng thực tế sẽ thấp hơn đáng kể.

5. Phân tích nhà cung cấp

Cơ cấu mua hàng theo nhà cung cấp

Rủi ro tập trung nhà cung cấp

Tài Hà chiếm 60.9% tổng mua hàng (~1,28 tỷ đồng trên 1.105.570 kg pallet). Mất nhà cung cấp này = gián đoạn sản xuất nghiêm trọng. Cần tìm thêm 1–2 nguồn pallet dự phòng.

6. Vốn lưu động & dòng tiền

Phải thu (AR)

~439 triệu đồng

~18 ngày thu hồi trung bình

Phải trả (AP)

~294 triệu đồng

~17 ngày thanh toán trung bình

Vốn lưu động ròng

~146 triệu đồng

AR − AP = dương

Đánh giá dòng tiền

Vốn lưu động ròng ~146 triệu đồng (phải thu − phải trả) cho thấy công ty đang ở trạng thái tích cực — tiền đang được thu nhanh hơn trả. Ròng tiền thực tế (đã thu − đã trả) đạt ~842 triệu đồng — cho thấy hoạt động thu chi hiệu quả trong kỳ.

7. Đánh giá rủi ro

Rủi ro	Mức độ	Chi tiết & tác động
Tập trung khách hàng	CAO	NTL chiếm 37% doanh thu. Mất khách = giảm 1/3 doanh thu.
Tập trung nhà cung cấp	CAO	Tài Hà chiếm 61% nguyên liệu. Gián đoạn cung ứng = dừng sản xuất.
Công nợ Cargill chưa rõ	TRUNG BÌNH	Cần đối chiếu ~206 triệu. Rủi ro mất tiền nếu sai số liệu.
Thanh toán không chính thức	TRUNG BÌNH	NTL thanh toán qua TK cá nhân → khó kiểm soát dòng tiền.
Biên lợi nhuận thấp trên pallet băm	THẤP	Giá bán 1.750–1.920đ/kg vs mua 880–1.200đ/kg. Biên mỏng.

8. Khuyến nghị chiến lược

Đa dạng hóa khách hàng

Giảm phụ thuộc NTL (37%) và Cargill. Tìm thêm 2–3 khách hàng viên gỗ và pallet băm để phân tán rủi ro.

KHẨN CẤP

Đối chiếu công nợ Cargill ngay

Xác minh con số ~206 triệu phải thu. Sắp xếp họp với kế toán Cargill để chốt sổ.

KHẨN CẤP

Chuyển thanh toán NTL sang TK công ty

Giảm rủi ro pháp lý. Thanh toán qua TK cá nhân khó xuất hóa đơn và kiểm toán.

QUAN TRỌNG

Đàm phán điều khoản thanh toán Tài Hà

Nợ ~189 triệu. Lên lịch thanh toán hàng tháng để duy trì quan hệ nhà cung cấp chính.

QUAN TRỌNG

Tăng biên lợi nhuận pallet băm

Hiện tại biên thấp (~40%). Xem xét tăng giá bán hoặc tối ưu chi phí vận chuyển + bốc vác.

CẢI TIẾN

Xây dựng hệ thống theo dõi công nợ

Hiện dùng Excel thủ công → dễ sai sót. Cần phần mềm kế toán hoặc ERP đơn giản.

CẢI TIẾN

9. Ghi chú dữ liệu

Nguồn: CÔNG NỢ PALLEET VÀ DOANH THU CỦA KHU B 2025.2026.xlsx — 38 sheet, dữ liệu từ 2021 đến 01/2026
Kỳ báo cáo: Tập trung kỳ hoạt động chính 29/09/2025 – 30/01/2026
Cargill — Chưa rõ *: Sheet 37 cột G ghi 988đ, cột H ghi 206.134.216đ. Báo cáo sử dụng con số cột H. Cần đối chiếu.
Chưa tính: Chi phí vận chuyển, nhân công, bốc vác, điện, bao bì, khấu hao máy móc
Viên ngô (Vicasa/Nga): Hoạt động từ 2022, đã thu đủ. Không nằm trong kỳ công nợ hiện tại.
Vỏ keo nghiền (A Túy): 409.820 kg = ~205 triệu — nguyên liệu bổ sung, chưa đưa vào bảng tổng hợp Sheet 37
Thanh toán NTL: Qua TK cá nhân chị Hòa + TK Thịnh — rủi ro pháp lý

Nguồn: CÔNG NỢ PALLEET VÀ DOANH THU CỦA KHU B 2025.2026.xlsx · CÔNG TY TNHH HỘI VŨ · Kỳ: 29/09/2025 – 30/01/2026 · Báo cáo phân tích kinh doanh toàn diện (CEO/CFO)